證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人鄧舸6日表示，下一步，要嚴(yán)格執(zhí)行現(xiàn)行的退市制度，實(shí)現(xiàn)資本市場(chǎng)資源配置效率最大化；推動(dòng)存在退市可能或需要的公司在法律、規(guī)則框架內(nèi)主動(dòng)退市。證監(jiān)會(huì)正在抓緊制定落實(shí)《中國(guó)證監(jiān)會(huì)關(guān)于進(jìn)一步推進(jìn)新股發(fā)行體制改革的意見》(以下簡(jiǎn)稱《意見》)各項(xiàng)改革措施的配套規(guī)則，如《證券發(fā)行與承銷管理辦法》、預(yù)先披露規(guī)則、信息披露指引等等。

　　近期，證監(jiān)會(huì)在完善現(xiàn)金分紅監(jiān)管制度的基礎(chǔ)上，正會(huì)同國(guó)資管理部門研究探索將國(guó)有控股上市公司市值管理、分紅情況納入各級(jí)國(guó)有控股股東業(yè)績(jī)考核范圍，推動(dòng)國(guó)有控股上市公司進(jìn)一步提高現(xiàn)金分紅水平。

　　證監(jiān)會(huì)同日發(fā)布了兩項(xiàng)IPO財(cái)務(wù)信息披露指引，分別是《關(guān)于首次公開發(fā)行股票并上市公司招股說明書財(cái)務(wù)報(bào)告審計(jì)截止日后主要財(cái)務(wù)信息及經(jīng)營(yíng)狀況信息披露指引》(以下簡(jiǎn)稱《及時(shí)性信息披露指引》)和《關(guān)于首次公開發(fā)行股票并上市公司招股說明書中與盈利能力相關(guān)的信息披露指引》(以下簡(jiǎn)稱《與盈利能力相關(guān)的信息披露指引》)。

　　疏通退市公司轉(zhuǎn)板掛牌交易和重新上市渠道

　　鄧舸表示，市場(chǎng)化、法制化和常態(tài)化是上市公司退市制度改革方向。下一步，要嚴(yán)格執(zhí)行現(xiàn)行的退市制度，實(shí)現(xiàn)資本市場(chǎng)資源配置效率最大化；推動(dòng)存在退市可能或需要的公司在法律、規(guī)則框架內(nèi)主動(dòng)退市，健全完善交易所市場(chǎng)與場(chǎng)外市場(chǎng)對(duì)接機(jī)制，疏通退市公司轉(zhuǎn)板掛牌交易和重新上市渠道；研究完善相關(guān)制度安排，維護(hù)公司穩(wěn)定、投資者穩(wěn)定、市場(chǎng)穩(wěn)定和社會(huì)穩(wěn)定。

　　鄧舸說，證監(jiān)會(huì)在制定退市規(guī)則過程中非常重視投資者訴求和市場(chǎng)意見，對(duì)投資者的利益保護(hù)主要從以下四個(gè)方面進(jìn)行了制度安排：一是加強(qiáng)退市信息披露，通過提高披露頻率、完善披露內(nèi)容及加強(qiáng)披露管理等方式強(qiáng)化退市風(fēng)險(xiǎn)警示機(jī)制，向投資者充分揭示風(fēng)險(xiǎn)。二是設(shè)置退市整理期，使投資者有“繼續(xù)持有”或者“賣出”的選擇權(quán)。三是做好退市后續(xù)安排，明確公司終止上市后其股票可以在全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)轉(zhuǎn)讓。四是根據(jù)滬深交易所《重新上市實(shí)施辦法》，退市公司通過改善經(jīng)營(yíng)、資產(chǎn)重組等方式達(dá)到交易所規(guī)定的重新上市條件，可以向交易所申請(qǐng)重新上市。

　　推動(dòng)國(guó)有控股上市公司進(jìn)一步提高現(xiàn)金分紅水平

　　鄧舸介紹，國(guó)有上市公司的家數(shù)、市值目前分別占A股市場(chǎng)的41%和61%，其分紅行為對(duì)全市場(chǎng)有重要引領(lǐng)作用。

　　他透露，從2012年上市公司現(xiàn)金分紅的總體情況看，國(guó)有控股上市公司現(xiàn)金分紅仍有一定提升空間。近期，證監(jiān)會(huì)在完善現(xiàn)金分紅監(jiān)管制度的基礎(chǔ)上，正會(huì)同國(guó)資管理部門研究探索將國(guó)有控股上市公司市值管理、分紅情況納入各級(jí)國(guó)有控股股東業(yè)績(jī)考核范圍，推動(dòng)國(guó)有控股上市公司進(jìn)一步提高現(xiàn)金分紅水平。相關(guān)工作正在進(jìn)行之中。

　　正抓緊制定落實(shí)《意見》各項(xiàng)改革措施配套規(guī)則

　　他表示，證監(jiān)會(huì)正在抓緊制定落實(shí)《意見》各項(xiàng)改革措施的配套規(guī)則，如《證券發(fā)行與承銷管理辦法》、預(yù)先披露規(guī)則、信息披露指引等等，擬在履行完相關(guān)立法程序后發(fā)布實(shí)施。

　　鄧舸介紹，為督促發(fā)行人在招股說明書中及時(shí)披露審計(jì)截止日后發(fā)生的重大事項(xiàng)，向投資者揭示最新的企業(yè)經(jīng)營(yíng)情況，《及時(shí)性信息披露指引》規(guī)定，審計(jì)截止日至招股說明書簽署日之間超過4個(gè)月的，應(yīng)補(bǔ)充提供期間季度的財(cái)務(wù)報(bào)表并披露主要財(cái)務(wù)信息，此類財(cái)務(wù)信息不需審計(jì)但應(yīng)經(jīng)會(huì)計(jì)師審閱。此外，還應(yīng)披露審計(jì)截止日后的主要經(jīng)營(yíng)情況，并作充分風(fēng)險(xiǎn)提示。該指引還要求，發(fā)行人預(yù)計(jì)年初至發(fā)行上市后第一個(gè)報(bào)告期期末的累計(jì)凈利潤(rùn)可能較上年同期發(fā)生較大下降的，應(yīng)作重大事項(xiàng)提示。

　　針對(duì)以往部分首發(fā)公司招股說明書存在的財(cái)務(wù)分析針對(duì)性不足問題，《與盈利能力相關(guān)的信息披露指引》要求發(fā)行人應(yīng)結(jié)合自身所處行業(yè)、經(jīng)營(yíng)模式、同行業(yè)比較等，深入而有針對(duì)性地對(duì)盈利能力信息進(jìn)行分析和披露。同時(shí)，該指引借鑒財(cái)務(wù)專項(xiàng)檢查中取得的經(jīng)驗(yàn)，引導(dǎo)和規(guī)范中介機(jī)構(gòu)切實(shí)履行盡職調(diào)查義務(wù)。

　　鄧舸介紹，隨著6月1日新《證券投資基金法》的實(shí)施，證監(jiān)會(huì)已取消2項(xiàng)審批事項(xiàng)。證監(jiān)會(huì)還擬取消7項(xiàng)審批事項(xiàng)，將在修改相應(yīng)的法律法規(guī)并履行有關(guān)程序后及時(shí)公布。下一步，證監(jiān)會(huì)將進(jìn)一步簡(jiǎn)政放權(quán)，減少行政審批事項(xiàng)，從過多的事前審批向加強(qiáng)事中事后監(jiān)管轉(zhuǎn)變。

　　證監(jiān)會(huì)重申禁止承包或合作經(jīng)營(yíng)證券公司分支機(jī)構(gòu)。鄧舸表示，證券公司分支機(jī)構(gòu)被其他機(jī)構(gòu)或者個(gè)人承包，容易導(dǎo)致其管理失控，分支機(jī)構(gòu)甚至可能成為各種違法違規(guī)行為的平臺(tái)，這種情形曾是證券公司出現(xiàn)重大風(fēng)險(xiǎn)的原因之一。國(guó)務(wù)院頒布施行的《證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》，在總結(jié)證券公司綜合治理經(jīng)驗(yàn)基礎(chǔ)上，有針對(duì)性地制定了第27條第二款“證券公司應(yīng)當(dāng)對(duì)分支機(jī)構(gòu)實(shí)行集中統(tǒng)一管理，不得與他人合資、合作經(jīng)營(yíng)管理分支機(jī)構(gòu)，也不得將分支機(jī)構(gòu)承包、租賃或者委托給他人經(jīng)營(yíng)管理”。對(duì)于此類違法行為，一經(jīng)發(fā)現(xiàn)，將依法嚴(yán)厲查處，絕不姑息。